Considere-se a validade das hipóteses do modelo CAPM e a existência de apenas dois títulos com riscos no portfólio de
mercado. Adicionalmente, suponha-se que: (i) o título A represente 40% desse portfólio, tenha um retorno esperado
de 10% e um desvio padrão de 20%; e (ii) o título B tenha um retorno esperado de 15% e um desvio padrão de 30%. Nessa hipótese, se a correlação entre os ativos for 0,3 e a taxa livre de risco for 5% ao ano, a expectativa de retorno do mercado e a variância de mercado serão, respectivamente,
Em relação a avaliação e mitigação de riscos, julgue os itens a seguir.
I Quanto maior for a diversificação da carteira de crédito, maior será a exposição ao risco de cada ativo individual, por
isso a diversificação das atividades em uma empresa não contribui para a mitigação de riscos.
II A introdução de flexibilidade nas operações de crédito possibilita aos administradores tomar decisões para expandir
o valor das oportunidades de investimento do negócio, ou seja, a possibilidade de maximização dos ganhos em situações favoráveis e minimização das perdas em condições adversas.
III A melhoria de processos internos é complexa e multidisciplinar, abarcando o gerenciamento de recursos físicos, humanos e de informações, e também a prevenção, o controle e a redução de perdas, por exemplo.
Assinale a opção correta.
Considerando que um ativo sem cupom seja prefixado e que seu vencimento ocorra em 756 dias úteis, assinale a opção correta, sabendo que o valor de face do papel é R$ 1.000 e que o preço do título (PU) é R$ 750.
Na avaliação de certa empresa com base no método do fluxo de caixa descontado, sabe-se que o fluxo de caixa operacional estimado para o próximo ano é de R$ 200.000, que a taxa de crescimento estimada desse fluxo para os próximos anos é de 0% ao ano e que o custo médio ponderado de capital é de 5%.
Com base nessa situação hipotética, é correto afirmar que o valuation da empresa é de
Cada vez mais os sistemas financeiros tornam-se mais importantes considerando o volume e complexidade das transações existentes em uma economia. Analise as assertivas abaixo, assinalando V, se verdadeiras, ou F, se falsas.
( ) A operacionalização de um sistema financeiro é feita pelo conjunto de instituições financeiras, orientadas pela política monetária do governo, utilizando-se dos mercados específicos, como o de crédito, capitais, monetário e cambial.
( ) O sistema financeiro, através de um conjunto de instituições, operacionaliza as atividades, transferindo recursos dos aplicadores (ou poupadores) para aqueles que captam recursos (tomadores de recursos), tanto para investimentos como para cobrir carências de recursos de capital de giro, entre outras necessidades.
( ) Os instrumentos financeiros são classificados em ativos financeiros de fluxo de caixa e ativo financeiro de capital.
( ) Um dos principais mercados financeiros é o mercado de crédito, que compreende toda a rede de bolsa de valores e instituições que operam com a compra e venda de ações e títulos de dívidas. Esse mercado opera com financiamento do capital de giro e do capital fixo para empresas das sociedades anônimas de capital aberto.
A ordem correta de preenchimento dos parênteses, de cima para baixo, é:
O valor médio do IPTU de um município é de R$ 500 por imóvel e o desvio-padrão é de R$ 100. Os dados apresentam distribuição normal. Empregando-se as propriedades da variância e do desvio-padrão, é correto afirmar que:
Relativos à gestão financeira das empresas, Julgue o item
Se dois empréstimos tiverem a mesma taxa de juros nominal, o empréstimo com cobrança postecipada dos juros terá uma taxa efetiva maior que o empréstimo com cobrança antecipada dos juros
Uma empresa obtém um financiamento para aquisição de um determinado equipamento no valor de R$ 140.000,00, que deverá ser quitado, pelo sistema de amortização Tabela Price, por meio de 35 prestações mensais iguais e consecutivas, vencendo a primeira prestação 1 mês após a data da contratação da dívida. Pelo respectivo quadro de amortização desta dívida, observa-se que o valor de cada prestação é igual a R$ 5.600,00 e o valor dos juros incluído na 1a prestação é igual a R$ 2.800,00. O saldo devedor da dívida, em R$, imediatamente após o pagamento da 2a prestação, é de
O Sistema Financeiro Nacional é formado por um conjunto de instituições públicas e privadas que têm a função de intermediar recursos financeiros entre os agentes superavitários (poupadores) e os agentes deficitários (tomadores de recursos). Assim, as pessoas físicas e jurídicas do país têm à sua disposição uma enorme variedade de produtos financeiros para a aplicação seus recursos (aplicações financeiras) bem como uma imensa variedade de produtos que servem para a captação de recursos (empréstimos). Na tabela abaixo encontra-se na coluna à esquerda uma relação de produtos bancários, e na coluna à direita a finalidade desses produtos, do ponto de vista do investidor ou captador de recursos, pessoa física ou jurídica.
Assinale a alternativa que contenha a classificação correta dos produtos bancários, de acordo com sua finalidade.
As Contas Nacionais de um determinado país apresentaram, em unidades monetárias, as informações a seguir para o ano de 2018:
Consumo final 5.250.000
Formação Bruta de Capital Fixo 1.650.000
Variação de Estoques 80.000
Exportações de Bens e Serviços 300.000
Importações de Bens e Serviços 400.000
Renda Nacional Bruta 6.700.000
Sabendo-se que não houve transferências correntes entre este país e o resto do mundo, o valor da renda líquida enviada para o exterior foi igual, em unidades monetárias, a
A propriedade do que é facilmente negociável e convertível em dinheiro vivo, como bens, títulos e ações denomina-se:
Sobre as preferências do consumidor, considere que existam apenas dois bens, x e y, e que são apresentadas as cestas de A até F, contendo, respectivamente, as quantidades unitárias dos bens x e y:
A(2; 3), B(1; 5), C(4; 2), D(1; 4), E(2,5; 3,5) e F(3; 4).
Das escolhas observadas do consumidor, verifica-se que B∼A e C∼A . Com base nessas informações, qual é a ordem de preferência que viola o axioma da monotonicidade ou da transitividade sobre preferências?
O mês de abril de um determinado ano teve um índice de inflação de 10%, que se manteve constante em maio e em junho. O percentual (%) que mais se aproxima da desvalorização da moeda nesse período é:
Uma característica do Sistema Financeiro Nacional é dada pela forte presença de instituições financeiras públicas federais no mercado de crédito, sendo que a estas
Em 1986 foi a extinta a Conta Movimento, que permitia que o Banco do Brasil emitisse moeda toda vez que fosse necessário ou se assim fosse determinado pelo governo central.
Na prática, havia uma superposição de funções com o Banco Central do Brasil, particularmente com relação ao papel de:
